2023년 7월 21일 삼성중공업 주가 분석

 

 

 

 

2023년 7월 21일 삼성중공업 주가 분석

 

썸네일입니다.

 

1. 요약

2023년 7월 21일 현재 재료와 모멘텀 측면에서 긍정적인 상황임. 그러나, 주가의 실적 선반영 특성상 내년까지의 전망이 밝다고 하더라도 현재의 주가는 내년까지의 실적 전망치 등을 상당 부분반영한 가격대로 분석됨. 더욱이 현재 주가는 연초대비 85% 이상 상승해 있으며 주봉과 월봉상 볼린저 밴드 상단을 돌파해 있는 상태이므로, 장기적인 접근보다는 올해 하반기에는 단타나 스윙 위주의 트레이딩 관점으로 접근하는 것이 바람직해 보임.

 

목표 주가 9,500원 내외

 

 

 

 

2. 기본적 분석

현재 시가총액: 75조 500억 내외

일평균 거래대금 600~1,500억 내외

 

투자지표

 

2018년부터 2022년까지 영업이익이 마이너스인 적자인 상태가 지속되다가 2023년 1분기부터 영업이익이 흑자 전환되고 있습니다. 향후 2025년까지 영업이익과 순이익이 계속 증가할 것으로 전망되고 있으나, 2023년까지는 일단 관망 또는 트레이딩 관점으로 접근하는 것이 바람직해 보입니다.

 

 

3. 재료 분석

조선업종 종목들이 최근 주식시장에서 강세를 보이며 연이어 52주 신고가를 기록하고 있습니다. 세계적인 경기둔화 흐름과는 달리, 조선 업황은 호황기에 진입한 것으로 평가되고 있습니다. 업황의 회복에 따라 조선 업체들의 실적개선 기대감도 점점 높아지고 있습니다.

삼성중공업은 6월에 북미의 한 해운사로부터 LNG 운반선 두 척의 수주를 받았습니다. 올해 총 9척에 해당하는 32억 달러(약 4조 원) 상당의 선박 수주를 획득하며, 연간 95억 달러의 수주 목표 중 34%를 달성하였습니다. 선박 유형별로는 LNG 운반선 6척, 원유 운반선 2척, 그리고 LNG 생산 시설(FLNG) 1척이 포함되어 있습니다.

최근에는 삼성중공업이 역사상 처음으로 메탄올 추진 컨테이너선 수주를 앞두고 있다는 사실이 알려졌습니다. 계약 금액은 약 30억 달러(대략 3.9조 원)로 추정됩니다. 이 계약을 수주한다면 삼성중공업은 연간 수주 목표의 65% 이상을 한 번에 달성하게 될 것입니다.

7월 들어 지난 17일까지 외국인은 삼성중공업을 1000억원 이상 순매수했습니다. 같은 기간 한화오션과 HD한국조선해양도 각각 4195억원, 337억 원씩 사들였습니다.

또한, 지난달,한국기업평가는 삼성중공업의 기업 신용등급 전망을 BBB/안정적에서 BBB/긍정적으로 상향 조정했습니다. 지금의 유리한 주문 조건과 향상된 수익성 등이 주된 원인으로 작용했습니다.

전문가들은 조선업체들의 실적이 올해뿐만 아니라 시간이 지남에 따라 개선될 것으로 예측하고 있습니다. 대규모 조선업체들 중에서는 작년 동기간에 특히 실적이 둔화되었거나 올해 가스선 매출 인식 비중이 크게 증가한 기업들이 높은 매출 성장률을 보일 것으로 예상되고 있습니다. 또한 한국의 조선업은 과거의 그 어느 때보다 더욱 큰 호황기가 도래할 것으로도 예상되고 있습니다.

그러나 한편으로는, 수주 실적 기대감이 이미 주가에 반영된 상태이므로 향후 주가에 상당한 부담이 될 수 있으며, 글로벌 경기 침체에 따른 컨테이너 시황 악화와 해상 운임의 약세도 조선업체들의 주가에 부담으로 작용할 수 있다는 지적도 나오고 있습니다.

 

 

 

 

4. 기술적 분석

 

삼성중공업의 일봉을 확인하면, 5월 중순부터 상승 추세가 시작되어 7월 현재까지 가파른 상승세를 보여주고 있습니다. 이런 상승추세에서는 5일선 단타나 10일선 단타가 당분간 유효해 보입니다.

 

 

삼성중공업의 주봉을 살펴보면, 52주 신고가 상태이며 7월 3번째 주 주봉이 볼린저 밴드 상단 밖에 있습니다. 다음 주부터는 한 두 주 정도 조정이 나올 것으로 예상됩니다.

 

 

삼성중공업의 월봉 상황을 살펴보면, 156주 신고가 위치이며 2023년 올해까지는 완만한 상승이나 박스권 흐름이 나올 것으로 예상됩니다.

 

 

삼성중공업은 수주 확대와 여러 수익성 개선 요인들로 인해 펀더멘털이 한층 강화되면서 주가의 추가 상승에 대한 기대감을 키우고 있는 상황이지만, 주가에 부담을 주는 부정적인 요인들도 존재하는 상황이므로, 신중하게 트레이딩 관점으로 접근하는 것이 좋을 것 같습니다.